Kuntalain mukaan sairaanhoitopiiri (kuntayhtymä) perustetaan jäsenkuntien valtuustojen hyväksymällä perussopimuksella. Perussopimuksessa sovitaan muun muassa päätöksenteon ja hallinnon järjestämisestä sairaanhoitopiirissä, toimivaltaa ja taloutta koskevista asioista sekä sairaanhoitopiirin purkamisesta.
Sairaanhoitopiirin toimintaa ohjataan valtuuston hyväksymillä säännöillä ja hallituksen antamilla ohjeilla.